中國鐵路總公司日前發(fā)布公告，將公開發(fā)行2013年第一期中期票據(jù)。

 

　　根據(jù)發(fā)行計劃，本次中期票據(jù)注冊額度600億元，首期發(fā)行200億元，期限5年。首期200億元將于5月23日公開招標(biāo)，募集資金將用于鐵路建設(shè)、機車車輛購置和運營中的資金周轉(zhuǎn)，具體的用款主體根據(jù)實際情況確定。

 

　　據(jù)悉，截至本募集說明書出具之日，發(fā)行人及下屬企業(yè)已發(fā)行尚未到期的債務(wù)融資工具總計為7.641億元。其中，中國鐵路建設(shè)債券合計金額為6.22億元、公司債90億元、中期票據(jù)合計金額為910億元、短期融資債券合計金額為421億元。本次發(fā)行的中期票據(jù)，發(fā)行人主體信用級別為AAA級、本次中期票據(jù)信用級別為AAA級。

 

　　發(fā)行公告顯示，鐵路一直是國家重點支持發(fā)展的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，鐵路行業(yè)擁有龐大的資產(chǎn)和穩(wěn)定的現(xiàn)金流，是一個特大型企業(yè)群體。同時，鐵路路網(wǎng)建設(shè)、客貨運量的不斷上升帶來可觀的經(jīng)營性現(xiàn)金收入，為發(fā)行人還本付息提供了資金保證。

 

 

　　外媒稱，新成立的中國鐵路總公司近日將通過發(fā)售價值200億元人民幣的債券完成其在資本市場的首秀，以便籌集讓中國宏偉的鐵路計劃重回正軌所需的資金。

 

　　英國《金融時報》網(wǎng)站5月19日指出，在中國鐵路總公司繼續(xù)推進在今后10年鋪設(shè)大約3萬公里新鐵路的計劃的同時，這些債券屬于該公司預(yù)計將在2013年發(fā)行的總額為1500億元的票據(jù)中的第一批。

 

　　報道稱，中國鐵路債券的發(fā)行是常事，一般并不引起人們的特別關(guān)注。但是這一次情況有所不同，因為它是中國鐵路總公司自2013年早些時候成立以來首次發(fā)售債券。這些5年期債券的拍賣工作定于5月23日開始。拍賣所得將用于鐵路建設(shè)、列車采購和營運資本。

 

　　在中國鐵道部受到一連串腐敗和安全丑聞的打擊之后，北京在3月份解散了這個曾經(jīng)權(quán)力巨大的政府部門。鐵道部的一部分被改組為中國鐵路總公司。

 

　　但是該公司仍屬國家所有，政府已經(jīng)表示將為其全部債務(wù)提供充分擔(dān)保。

 

　　聯(lián)合信用評級有限公司把中國鐵路債券的信用等級定為AAA級，理由是該公司在中國迅速發(fā)展的鐵路行業(yè)中占據(jù)統(tǒng)治地位。該評級公司的分析師們說：“它在市場地位及政府支持方面擁有明顯的優(yōu)勢。”

 

　　報道指出，中國鐵路總公司繼承了鐵道部遺留下的所有債務(wù)。中國鐵路部門的債務(wù)水平近年不斷上升，占總資產(chǎn)的比例從2010年的57.4%增加到今年第一季度末的62.3%。

 

　　在2011年的動車事故后，政府下令對中國的鐵路計劃進行徹底審查，并暫停了大多數(shù)新項目的建設(shè)。其中許多現(xiàn)已重新啟動，鐵路建設(shè)支出已經(jīng)成為不景氣的中國經(jīng)濟中的亮點之一。

 

　　2013年第一季度用于新建鐵路的資金接近550億元人民幣，比2012年同期增長28%。中國鐵路總公司2013年的投資預(yù)算總額為6500億元人民幣。